Comment investir dans le bon secteur

Secteurs des actions

Investir dans des actions est une affaire sérieuse et ne doit pas être pris à la légère, car il y a plusieurs décisions à prendre avant d'acheter réellement l'action de son choix. L'un des principes d'un bon investissement est de diversifier ses investissements en actions afin d'atténuer le risque global de son portefeuille. Les traders doivent donc investir dans différents marchés ou secteurs industriels pour mieux répartir le risque global de leurs portefeuilles. L'une des questions les plus importantes pour les investisseurs est « comment savoir dans quel secteur investir ».

Les actions sont classées en secteurs pour plusieurs raisons

Elles sont d'abord classées en fonction de leur secteur d'activité. Elles sont également triées pour permettre aux investisseurs de comparer les performances des actions au sein d'un secteur, puis de comparer les secteurs. Il existe de nombreuses normes de classification utilisées pour classer les entreprises. Parmi les plus populaires, citons les méthodes de classification basées sur les produits ou le marché, l'Industry Classification Benchmark (ICB), la Thomson Reuters Business Classification (TRBC) et la Global Industry Classification Standard (GICS). Les systèmes de classification sont importants lorsqu'on investit dans des indices. En effet, cela permet de savoir quel système a été utilisé pour constituer l'indice et l'influence que cela a pu avoir sur son portefeuille. Selon la norme de classification globale des industries, il existe 11 secteurs, 24 groupes d'industries et 68 industries. Sur la base de leur activité principale, les onze principaux secteurs de marché sont :

• Actions du secteur de l'énergie
• Actions du secteur de la santé
• Actions sur les matériaux
• Actions financières
• Actions industrielles
• Actions du secteur des technologies de l'information
• Actions de consommation discrétionnaire
• Actions des biens de consommation de base
• Actions du secteur immobilier
• Actions du secteur des télécommunications
• Actions des services publics

Lorsqu'on investit, il faut obtenir le meilleur retour sur investissement possible avec le moins de risques possibles pour le capital investi. Par conséquent, il faut investir à la fois de manière défensive et offensive, ce qui signifie qu'un portefeuille doit être un mélange d'actions de secteurs défensifs et de secteurs cycliques.

Actions défensives vs. Actions cycliques

Les actions défensives sont celles qui se portent bien en période de ralentissement économique, car elles ne dépendent pas vraiment du cycle du marché. Les actions qui versent des dividendes fournissent généralement des revenus stable - bien qu'ils ne soient pas aussi stables que le coupon d'une obligation d'entreprise, qui est versé régulièrement - les deux indépendamment de l'état de l'économie. Les secteurs défensifs comprennent les services publics et les biens de consommation de base, car en période de ralentissement économique, les gens n'arrêtent pas de chauffer leur maison, ni de manger. Le fait d'avoir des actions de ces secteurs dans son portefeuille permettra d'amortir le choc de tout ralentissement économique. Les actions cycliques, en revanche, fluctuent en fonction du climat économique du moment. Elles sont en effet affectées par les changements macroéconomiques, le revenu réel disponible ou les situations géopolitiques. Les actions cycliques sont représentées par des secteurs comme l'immobilier ou l'automobile, dont les performances varient en fonction de la situation économique. Par conséquent, le choix d'investir dans des secteurs cycliques nécessitera un certain travail de réflexion, d'analyse du cycle économique et du cycle du marché actuels afin de prévoir la croissance potentielle.

Comment décider dans quel secteur investir ?

Il peut être difficile de sélectionner des actions cycliques, car le retour sur investissement dépend de la santé de l'économie. Il est nécessaire de faire des recherches sur les performances de chaque secteur au cours de l'année écoulée et sur les actions qui ont obtenu les meilleurs résultats. On peut potentiellement investir dans les secteurs qui affichent les meilleurs rendements à l'heure actuelle. Toutefois, le fait qu'un secteur se porte bien actuellement ne signifie pas nécessairement qu'il se portera bien à l'avenir. Idéalement, il serait préférable de faire des recherches, de découvrir comment des secteurs spécifiques se comportent selon divers scénarios économiques et d'analyser quelle situation économique est actuellement en vigueur. Veillez à tenir compte des cycles économiques, de marché et de business. Toute économie donnée doit faire face à des périodes d'expansion et de contraction. Ces fluctuations naturelles sont généralement représentées par 4 stades : expansion, pic, contraction et creux. Au cours de ces étapes, l'emploi, les dépenses de consommation, l'inflation et la croissance varient, ce qui peut avoir un impact sur différents secteurs du marché. Par conséquent, faire des recherches pour savoir quel cycle économique est actuellement en cours peut donner un avantage sur les autres investisseurs qui ne prennent pas le temps d'examiner la relation entre les cycles économiques, de business et de marché. Par exemple, si les taux d'intérêt sont élevés, les actions du secteur des matériaux de base risquent de ne pas être très performantes. En effet, les gens n'ont pas tendance à acheter des maisons lorsque les taux sont en hausse. Par conséquent, la construction de maisons diminue et le besoin de matériaux baisse. D'autre part, les banques et autres services financiers pourraient être en mesure d'obtenir une meilleure rentabilité. Les traders doivent donc s'assurer que leurs portefeuilles sont diversifiés en investissant dans plusieurs secteurs. Le choix d'un secteur dans lequel investir nécessite donc une réflexion, du temps et des recherches approfondies.

Le mot de la fin : La diversification est la clé

Comprendre ce qu'est la diversification et comment l'utiliser dans une stratégie d'investissement aidera certainement à réduire le risque d'un portefeuille. Pour ce faire, on choisit d'investir dans différents secteurs mais aussi dans différents produits financiers. En matière d'investissement, la diversification fait partie de toute stratégie de gestion des risques et de l'argent. Elle vise à limiter l'exposition au marché sur un seul actif ou même sur un seul type de risque afin de protéger le capital d'investissement. En investissant dans différents secteurs, les performances positives équilibreront les performances négatives, ce qui réduira le risque global du portefeuille. L'une des principales raisons de diversifier un portefeuille est que les actions de tous les types de supports d'investissement ne sont pas toutes performantes en même temps. Après tout, les différents secteurs et marchés financiers ne sont pas touchés de la même manière par les événements mondiaux ou les changements de la situation économique. Lors d'un investissement, il est important de prendre en compte les différents types de risques et la manière dont ils peuvent affecter un portefeuille. Parmi les risques les plus importants dont il faut être conscient, il y a les suivants :

• risque de taux d'intérêt
• risque de devise
• risque d'inflation
• risque de capital
• risque de liquidité
• risque de crédit
• risque d'horizon
• risque de concentration
• risque géopolitique
• risque réglementaire
• risque lié aux investissements étrangers